📊 Portfolio: 19 ETFs🔝Quality Value.
🚀 + 18,05% rentabilidad anualizada.
🗓️ Indice Actualización Cartera ETFs Quality Value:
📝 Resumen y cómo funciona la cartera de ETFs.
🚀 + 24,78% de rentabilidad desde su creación.
👉 Los 19 ETFs Quality Growht que componen el portfolio.
🔝 Nuevo ETF entra en la cartera ETF y en la mia personal!
💰TODO el portfolio al descubierto: detalle de la cartera.
🔥BONUS: acceso a la plantilla excel con el portfolio ETFs Quality Value actualizado.
1- 📝 Resumen y como funciona la cartera de ETFs.
👉 ¿Quieres invertir pero no tienes tiempo? Esta es tu cartera!
La cartera de ETFs esta destinada para todos aquellos que quieren invertir pero no tienen tiempo. Solo necesitarás 5 minutos al mes como máximo para gestionarla.
👉 ¿Quieres empezar a invertir? Esta es tu cartera!
También le vemos mucho valor para aquellos inversores que están empezando o están gestionando su cartera de acciones y quieran completarla con ETFs que le den exposición a activos, regiones o sectores que no les ofrece su cartera actual.
👉 ¿Quieres complementar tu cartera con ETF? Esta es tu cartera!
Recordemos las reglas sencillas de la cartera:
📝 Compuesta por 15-20 ETFs como máximo.
💶 Los costes/comisiones de los ETFs serán gratuitos o menores que el 0,3% anual (aproximadamente 4-5 veces más barato que un fondo de inversión normal)
📲 Podrás comprarlos en los brokers de DeGiro e Interactive broker.
2- 🚀 + 24,78% de rentabilidad desde su creación.
La cartera fue creada el 29 noviembre de 2023, y desde entonces el rendimiento acumulado es de +24,78% a 25 de marzo. Anualizado sería del 1+8,05%.
La cartera de ETFs debe ser comparada con el S&P500, quien ha tenido un rendimiento durante ese mismo periodo del +24,55%, es decir superado por muy poco por nuestra cartera:
Viendo estos datos podrías pensar que lo más fácil sería comprar un ETF del SP500 y olvidarme, pero ojo…
🚨 ¿Invertir ahora en el S&P500 es la mejor opción?
Yo creo que NO y te explico porqué.
Muy sencillo actualmente el S&P500 esta cotizando a 21.5x de PER.
Sobrevalorado un +27% si lo comparamos con su media histórica de los últimos 30 años que se sitúa en 16.91x.
Un PER de 21.5x implica que los inversores están dispuestos a pagar 21.5 veces los beneficios actuales por una acción. Esto se traduce en una rentabilidad por beneficios esperada entorno al 6% anual, suponiendo que los beneficios se mantengan constantes. Por debajo de la rentabilidad histórica de alrededor del 8% que ofrecía con el PER medio de 16.9x.
✅ Entonces, ¿cuál es la mejor opción?
Por eso viendo estos datos, creo que puede estar biene tener algo de exposición a este indice, pero el mayor peso de tu cartera debería de estar en otros mercados más baratos que te permitan proyectar a día de hoy mejores rendimientos que los que actualmente predice la valoración del S&P500.
Personalmente creo que en vez de comprar solo el S&P500, lo ideal es seleccionar ETFs que históricamente han tenido rendimientos parecidos (Quality), pero que actualmente están infravalorados. (Value)
Recordar que la inversión es la suma de 2 variables:
Buenos activos (quality) + buenos precios (value)
Y eso es precisamente lo que uno en este portfolio.
👉 Os voy a poner 3 ejemplos que apoyan esta estrategia y que he realizado en la cartera en los últimos meses:
Ejemplo 1: 🇦🇷 Argentina Vs SP500 🇺🇸:
A inicios de 2024, con la llegada de Javier Milei a la presidencia de Argentina, decidí añadir un ETF con exposición al mercado de Argentina.
Personalmente creo en las ideas de la libertad, simplemente porque empíricamente han demostrado que son las que han traído prosperidad económica a al mundo. El capitalismo, (entendido como lo que realmente es; ahorro de capital para posterior inversión en bienes de capital), los mercados libres de intervención estatal, la libre competencia, la defensa de la propiedad, la división del trabajo y la cooperación social funciona, no por que lo creamos o queramos que funcione sino por que los hechos, los datos han demostrado que es así, es el sistema (con sus defectos) que ha demostrado ser el arma más eficaz para acabar con la pobreza en el mundo.
🚀 Desde que añadimos el ETF a la cartera este se ha revalorizado un +74%, superando con crecer el S&P500 que ha obtenido un +14%
Desvelaré el ETF de Argentina en el siguiente bloque👇 ¡Suscríbete para poder verlo!
Ejemplo 2: 🇬🇧 UK Vs SP500 🇺🇸:
El otro día en el boletín semanal compartí el siguiente gráfico:
Y como ya expliqué cuando publiqué en Octubre de 2024 la actualización de ETFs, UK era y sigue siendo un mercado infravalorado. Está cotizando a 11x PER de este año 2025, cuando su media histórica es de 13x y cuando tenemos otros indices como el Francia a 15x o EEUU a 22x.
🚀 Este año ya se ha notado esa diferencia de valoración en el indice FTS 100, que recoge las 100 empresas más grandes de UK. Este indice ha superado hasta la fecha (17 de marzo) al SP500 en +11.2% y +14,2% al Nasdaq, que este año están en perdidas:
Desvelaré el ETF de UK en el siguiente bloque👇 ¡Suscríbete para poder verlo!
Ejemplo 3: ⭐ 7 magnificas Vs SP500 🇺🇸:
Por último, tenemos el ejemplo de invertir en todo el S&P500 o hacer una inversión más quirúrgica e invertir solo en las acciones más infravaloradas.
Y esto es lo que propuse en la anterior actualización de cartera a finales de 2024. Por aquella fecha estaba viendo que el S&P500 estaba caro, pero que las 10 mayores empresas que representaban casi el 40% del indice total estaban en casi 50x de PER.
👉 ¿Qué hicimos? Vender el ETF que teníamos con exposición solo al S&P 500 y añadir un ETF equiponderado del S&P 500, otorgando a cada valor la misma ponderación en el Índice en la fecha de reajuste, es decir nos aislamos de la gran exposición de las 7 magnificas.
👉 ¿Que ha pasado en lo que llevamos de 2025? Que el S&P500 excluyendo las 7 empresas más grandes ha tenido un comportamiento positivo de +3,2%, mientras que incluyendo las 7 grandes solo ha obtenido un 1.2%. Mientras que si solo vemos las 7 acciones, estas han bajando un -5,6%.
👉 ¿Conclusión? La valoración SI importante SIEMPRE, por lo que es lo que intento balancear constantemente en esta cartera de ETFs.
Desvelaré el ETF de S&P500 equiponderado en el siguiente bloque👇
📊 ¿Qué pasaría si hacemos una cartera formada por ETFs de calidad y baratos y conseguimos mejorar solo +2% la rentabilidad?
Vamos a utilizar la web moneychimb para hacer una comparación de 2 escenarios con una diferencia de 2% de rentabilidad durante un periodo de 30 años:
Escenario 1: consigue una rentabilidad del 5%.
Escenario 2: consigue una rentabilidad del 7%.
Seguro que cuando estabas leyendo un 2% pensabas que la diferencia no iba a ser de casi el doble como has podido ver en la calculadora. En concreto mejorando la rentabilidad anual un 2%, es decir un 7% en vez de un 5%, tu ganancia hubiera sido de 96.337€, en vez de 57.171€.
El mismo capital consiguiendo SOLO una rentabilidad superior de 2 puntos porcentuales (2%), te hubiera hecho ganar +39.166€, un +69%.
Pues bien, esto es lo que queremos conseguir con la cartera de ETFs de Quality Value, queremos batir al SP500 “solo” un 2% anual más de media, y creo que es posible dedicándole 10 minutos al trimestre balanceando si fuera necesario los pesos de cartera para estar invertidos en buenos activos, pero además baratos.
3- 👉 Los 19 ETFs 🔝 Quality Growht que componen el portfolio.
A continuación vamos a ver los 19 ETFs que componen la cartera y vamos a desvelar el nuevo ETF que he añadido en el último cuatrimestre, tanto a la cartera de ETFs como a mi cartera personal! ✅
💣 BONUS os daremos una plantilla excel para que puedas verlos en detalle y utilizar dicha plantilla para gestionar fácilmente tu cartera.
Los 19 ETFs de calidad y a buenos precios que componen el portfolio son: